华安证券（600909）股份有限公司谭国超,陈珈蔚近期对新里程（002219）进行盘考并发布了盘考敷陈《收购捏续落地，优质金钱注入节律加速》，本敷陈对新里程给出买入评级，现时股价为2.92元。

　　新里程

　　主要不雅点：

　　事件一：

　　24年10月17日公司发布公告，拟以自有资金或自筹资金收购重庆新里程医疗措置有限公司100%股权，对价3.20亿元。

　　事件二：

　　24年12月24日，新里程健康科技集团股份有限公司与新里程康养产业集团有限公司签署《对于东营新里程老年病院有限公司之收购框架契约》，拟收购东营新里程老年病院有限公司60%股权。

　　点评：

　　重庆新里程：对价合理，旗下病院功绩稳步增长

　　说明公告，以2023年收入为基数计较，本次收购PS1x，对价合理。重庆新里程旗下包括10家医疗职业机构、1家病院措置机构及1家搭伙平台总共12个主体，总床位数超1000张，23年收入3.15亿元、净利润405万元，24年1-7月收入2.04亿元、净利润999万元，利润加速开释。

　　东营新里程：老年病院业态标杆，金钱质料优异

　　说明公司涌现信息，东营新里程老年病院是为三级老年病院，医疗+康养床位总共500张。病院2017年至2023年连结6年齐全生意收入双位数增长，生意收入复合增长率朝上20%；瞻望2024年生意收入2.6亿元，净利润2000万元，金钱质料优异。在东谈主口老龄化的趋势下，咱们瞻望将来老年病院+老年照护中心的医康养聚首方式的需求将捏续加多，公司有望在银发医疗职业边界领跑行业。

　　投资提倡

　　瞻望2024~2026年将齐全生意收入40.98/48.48/54.79亿元，同比+14.1%/18.3%/13.0%；将齐全归母净利润1.17/2.56/3.34亿元，同比+280.4%/118.5%/30.5%；守护“买入”评级。

　　风险请示

　　行业竞争加重风险，金钱注入不足预期风险，病院床位爬坡不足预期风险等。

　　证券之星数据中心说明近三年发布的研报数据计较，西南证券杜晨曦盘考员团队对该股盘考较为深刻，近三年预测准确度均值为66.65%，其预测2024年度包摄净利润为盈利1.12亿，说明现价换算的预测PE为106.33。

　　最新盈利预测明细如下：

　　该股最近90天内共有5家机构给出评级，买入评级4家，增捏评级1家；往时90天内机构目标均价为3.37。

　　以上试验为证券之星据公开信息整理欧洲杯体育，由智能算法生成，不组成投资提倡。